對于老年人來說，投資需要“穩”字優先。與年輕人不同，老年人的抗風險能力相對較弱。從資產的角度講，老年人的收入一般增長幅度不大，而支出需求卻有可能隨時增加，一旦投資出現虧損，會影響到生活質量；從心理的角度講，老年人心理承受能力普遍較弱，投資虧損可能對老年人的健康不利。
對于老年人來說，資金流動性的重要性也非常重要。老年人的意外支出較多，尤其是醫療需求可能增加，持有相當數量的高流動性資產，才能保證在有需要的時候從容不迫。
因為股票市場由于風險較高、變動劇烈，因此配置基金產品成為老年人投資必不可少的投資渠道，如風險與收益適中的債券基金、風險較低的貨幣基金等。
另外，通過定期定投的方式介入部分高風險基金產品，通過分散投資時點、攤低投資成本來降低風險，實現穩定收益，也是不錯的選擇。基金定投最大的優勢就在于其讓投資成為生活的一部分，相當于強迫投資，尤其在目前市場動蕩的情況下，我們不甘心把積蓄放在銀行里等著微薄的利息收入，但一次性投資卻又因為無法判斷市場行情而蘊藏著較大風險。我們怎么忍心將用于為親人、為自己養老規劃的錢隨意處之呢？波動的市場中基金定投是最好的理財方式，其復利效應的優勢將在若干年后向投資人交出一份相對令人滿意的答卷。
在確定將基金定投作為自己養老規劃的一部分后，我們仍需做如下功課：首先就是選擇基金類型。
貨幣市場基金基本上作為流動性管理工具，可以作為資產配置的一部分，以保持資產適度的流動性。對于風險承受能力較弱的投資人最應考慮的是債券基金，其次是混合型基金，而對于有志于長期持有、風險承受能力相對較強的投資人來說指數型基金應該是其最優的選擇；當然也可以根據自己的實際情況選擇不同的基金類型進行組合投資。
不同風險偏好的老年人對配置的要求是不同的，專家認為，老年人可以參考兩種經典配置：1、均衡型——投資混合型基金40％，投資債券型基金50％，另外可再配置貨幣型基金10%，解決流動性需要。此方案適于55歲至65歲老人。2、保守型——投資混合型基金20％，投資債券型基金70％，配置貨幣型基金10％。此方案適于65歲以上老人。
（南方財富網基金頻道）